ABSTRACT The purpose of this research was to determine the weekend effect , week four effect and rogalski effect on stock returns . The type of this research is hypothesis testing research . The sample is selected using Purposive Sampling Technique . The sample consist are seventeen companies in the Jakarta Islamic Index period January 2011 trough December 2012. The data used in this research in the closing price data from January 2011 to Desember 2012. Data were obtained from the site www.idx.co.id and www.yahoofinance.com. The statistic methods which are used to test hypotheses are independent sample t-test and One Sample t-test. The results of this research show that (1) There is not significant difference between stock returns on Monday by Friday . So there is not weekend effect on companies listed on the Jakarta Islamic Index period January 2011 - December 2012 (2) There is not significant difference between the return on week four effect of the first week , the second and third . So there is not effect of week four companies listed on the Jakarta Islamic Index in the period January 2011 - December 2012 (3) There is not significant difference between returns in January by return in July . So there is not Rogalski effect on companies listed on the Jakarta Islamic Index period January 2011-December 2012. Keywords : stock return , weekend effect , week four effect ,and Rogalski effect . ABSTRAK Tujuan penelitian ini adalah untuk mengetahui efek akhir pekan, efek minggu ke empat dan efek rogalski terhadap return saham. Jenis penelitian yang digunakan dalam penelitian ini adalah pengujian hipotesis. Sampel dipilih dengan menggunakan metode Purposive Sampling. Sampel terdiri dari 17 perusahaan yang termasuk dalam Jakarta Islmic Index periode Januari 2011- Desember 2012. Data yang digunakan dalam penelitian ini adalah data harga saham penutupan (closing price) periode Januari 2011 sampai dengan Desember 2012. Data tersebut diperoleh dari situs www.idx.co.id dan www.yahoofinance.com. Metode statistik yang digunakan untuk menguji hipotesis meliputi Independent Sample T-Test dan One Sample T-Test. Hasil penelitian ini menunjukkan bahwa (1) Tidak terdapat perbedaan yang signifikan antara return saham Senin dengan Jumat. Sehingga tidak terjadi efek akhir pekan pada perusahaan yang terdaftar di Jakarta Islamic Index periode Januari 2011- Desember 2012 (2) Tidak terdapat perbedaan yang signifikan antara return minggu keempat dengan return minggu pertama, kedua dan ketiga. Sehingga tidak terjadi efek minggu ke empat pada perusahaan yang terdaftar di Jakarta Islamic Index periode Januari 2011- Desember 2012 (3) Tidak terdapat perbedaan yang signifikan antara return bulan Januari dengan return bulan Juli. Sehingga tidak terjadi efek Rogalski pada perusahaan yang terdaftar di Jakarta Islamic Index periode Januari 2011- Desember 2012. Kata Kunci : return saham, efek akhir pekan, efek minggu ke empat, dan efek Rogalski.